Nvidia становится более волатильной, чем Bitcoin и Эфир

• 30-дневная подразумеваемая волатильность NVDA превзошла показатели Bitcoin и эфира.
• Bitcoin демонстрирует сильную положительную корреляцию с NVDA с конца 2022 года.

Ожидается, что акции Nvidia (NVDA), котирующиеся на Nasdaq и названные Goldman Sachs самой важной в мире в этом году, увидят более значительные колебания цен, чем лидеры Криптo рынка Bitcoin и эфир.

По данным источника Fintel , подразумеваемая волатильность 30-дневных опционов NVDA, показатель ожидаемых колебаний цен за четыре недели, недавно выросла с 48% до 71% в годовом исчислении.

Между тем, по данным графической платформы TradingView , Bitcoin индекс DVOL Криптo биржи Deribit, показатель 30-дневной подразумеваемой волатильности, снизился с 68% до 49%. Индекс ETH DVOL упал с 70% до 55%.

Опционы — это производные контракты, которые защищают покупателя от бычьих и медвежьих колебаний цен. Подразумеваемая волатильность, на которую влияет спрос на опционы, представляет собой степень неопределенности или ожидаемой ценовой турбулентности.

NVDA, лидер в области искусственного интеллекта (ИИ) и производитель графических процессоров, ранее использовавшихся для майнинга Криптовалюта , стала барометром настроений как на рынках акций, так и на Рынки Криптo с момента дебюта ChatGPT в конце 2022 года.

И Bitcoin , и NVDA достигли дна в конце 2022 года и с тех пор демонстрируют сильную положительную корреляцию. На момент написания корреляция между 90-дневными ценами на Bitcoin и NVDA составляла 0,73 .

Акции NVDA упали примерно на 26% с момента достижения максимума в 140 долларов в прошлом месяце, что является медвежьим сигналом для рынка Криптo . По данным CoinDesk , Bitcoin заблокирован в диапазоне от 60 000 до 70 000 долларов.

По данным Криптo платформы BloFin, скачок подразумеваемой волатильности NVDA, вероятно, связан с хеджирующей активностью маркет-мейкеров — явление, часто наблюдаемое на рынке Криптo .

«Следует признать, что отрицательная гамма не только доминирует на рынке Криптo . На фондовом рынке США SPY и QQQ пережили значительное снижение, вызванное отрицательным гамма-хеджированием, а высокий риск волатильности сделал уровень подразумеваемой волатильности NVDA за первый месяц значительно превосходят криптовалюты, такие как BTC и ETH », — сказал CoinDesk Гриффин Ардерн, руководитель отдела торговли опционами и исследований Криптo финансовой платформы BloFin.

Отрицательная или короткая гамма означает, что маркет-мейкеры торгуют в направлении движения цены, чтобы сохранить свою общую подверженность нейтральному направлению, непреднамеренно увеличивая волатильность рынка.