Bitget Relatório Matinal de Ações dos EUA｜Independência do Fed reafirmada; dados de emprego acima do esperado; recuperação das ações de tecnologia impulsiona o mercado (17 de dezembro de 2025)

1. Principais Notícias

Atualizações do Federal Reserve

• Hassett reiterou que ajustes nas taxas de juros devem ser baseados em dados e consenso do FOMC, evitando interferência política;
• O secretário do Tesouro, Bessent, afirmou que haverá de uma a duas entrevistas esta semana, e Trump deve anunciar o indicado no início do próximo ano;
• Trump planeja se reunir com o diretor do Fed, Waller, na quarta-feira; Waller defendeu cortes de juros este ano e se opôs à manutenção das taxas em julho. Impacto no mercado: A medida alivia preocupações sobre a continuidade da política do Fed e pode ajudar a estabilizar as expectativas dos investidores quanto ao caminho monetário do próximo ano.

Commodities Internacionais

• O preço do cobre foi impulsionado pelo acúmulo dos EUA e pela demanda de data centers de IA, atingindo máxima histórica, mas o Goldman Sachs alerta que riscos especulativos podem provocar correção;
• O preço de liquidação do WTI caiu 2,6% para abaixo de US$ 55, o menor desde o início de 2021, pressionado pela expectativa de cessar-fogo entre Rússia e Ucrânia e altos estoques globais;
• Outros destaques incluem leves oscilações no ouro e na prata. Impacto no mercado: A divergência entre commodities destaca a coexistência de alívio geopolítico e demanda fraca, podendo aumentar a pressão no setor de energia e beneficiar a cadeia de suprimentos de tecnologia.

Política Macroeconômica

• Em novembro, o emprego não-agrícola aumentou 64 mil, acima da expectativa de 50 mil, mas o dado de outubro foi revisado para queda de 105 mil, e a taxa de desemprego subiu para o maior nível desde 2021;
• As vendas no varejo de outubro ficaram estáveis em relação ao mês anterior, abaixo da expectativa de 0,1%, mas as vendas principais (excluindo automóveis e gasolina) subiram 0,8%, maior alta desde junho, indicando consumo forte nas festas;
• Trump assinou decreto de restrição à imigração, impondo proibição total de entrada para cidadãos de Burkina Faso e outros países, além de restrições parciais para 15 países. Impacto no mercado: Os dados de emprego mistos reforçam expectativas de corte de juros pelo Fed, mas a resiliência do consumo sustenta perspectiva de pouso suave da economia, com impacto potencial no mercado de trabalho de médio a longo prazo.

2. Revisão do Mercado de Ações dos EUA

Desempenho dos Índices

• Dow Jones: caiu 0,62% para 48.114,26 pontos, queda pelo segundo dia seguido, pressionado por ações de energia;
• S&P 500: caiu 0,24% para 6.800,26 pontos, com maior volatilidade intradiária e pressão dos dados macroeconômicos divergentes;
• Nasdaq: subiu 0,23% para 23.111,46 pontos, impulsionado pela recuperação das ações de tecnologia, revertendo fraqueza do início do pregão.

Movimentação das Big Techs

• Tesla: subiu 3,07%, acumulando alta de mais de 9% em três dias e atingindo máxima histórica, beneficiada por expectativas otimistas com Robotaxi e expansão da produção de baterias na fábrica de Berlim;
• Oracle: subiu 2,02%, beneficiada pela recuperação da demanda por computação em nuvem;
• Meta: subiu 1,49%, com crescimento de usuários sustentando o preço das ações;
• Nvidia: leve alta de 0,5%, com demanda por chips de IA permanecendo forte;
• Apple: subiu 0,18%, rumores de expansão da linha de produtos elevaram a confiança;
• Amazon: leve volatilidade, vendas fortes na temporada de e-commerce compensaram preocupações com atritos comerciais;
• Microsoft: leve queda de 0,2%, pressionada pela intensificação da concorrência no setor de nuvem.

• No geral, as big techs tiveram mais altas do que quedas, principalmente devido à perspectiva otimista para IA e eletrônicos de consumo, amortecendo incertezas macroeconômicas.

Observação de Movimentação Setorial

• Exemplos: MicroStrategy subiu 3,5%, Robinhood subiu 3,2%;
• Fatores de impulso: estabilização do preço do bitcoin e lançamento do serviço de liquidação USDC pela Visa, estimulando o interesse em ativos digitais.

• Exemplos: ExxonMobil caiu 2,1%, Chevron caiu 2,3%, Occidental Petroleum caiu 3,5%;
• Fatores de impulso: queda acentuada do preço do petróleo pressionou a cadeia de energia, somada à expectativa de excesso de oferta global.

• Exemplos: Baidu subiu 1,2%, Nio subiu 0,8%, Luckin Coffee caiu 7,1%;
• Fatores de impulso: ações de consumo pressionadas pela intensificação da concorrência, enquanto ações de veículos elétricos se beneficiam da otimização da cadeia de suprimentos.

3. Análise Profunda de Ações Individuais

Tesla - Aceleração do Desdobramento do Robotaxi

Apple - Expansão da Linha de Produtos

Warner Bros. Discovery - Recusa Oferta de Aquisição da Paramount

Pfizer - Perspectiva de Receita Estável para 2026

Luckin Coffee - Considera Aquisição de Cafés Especiais

Agenda de Eventos Importantes

• Discurso do presidente do Fed de Nova York, Williams: 22:05 - Perspectiva do mercado de câmbio, atenção às pistas da política do Fed;
• Resultados do 2º trimestre da Micron Technology: após o fechamento - Indicador de demanda por semicondutores, impacto no setor de tecnologia;
• Discurso do presidente do Banco Central do Canadá: 01:45 - Direção da política monetária, possível impacto nas expectativas econômicas da América do Norte;
• IPO da Medline nos EUA: listagem - Potencial de captação de US$ 5,37 bilhões pela gigante de suprimentos médicos, testando o apetite do mercado de IPOs.