ブルームバーグ：TeraWulfの32億ドル債券発行により、同社はハイイールド市場で資金調達を行った初の暗号資産マイニング企業となる

Foresight Newsの報道によると、Bloombergが伝えたところでは、TeraWulfは32億ドルのジャンクボンド発行を通じて、高利回り市場で資金調達を行った初の暗号資産マイニング企業となった。この取引は、1989年の有名なレバレッジド・バイアウト案件であるRJRナベスコ以来、Morgan Stanleyが主導した最大規模のジャンクボンド発行となる。この取引には110億ドルを超える注文が集まり、Alphabet Inc.傘下のGoogleが提供する「バックアップ」保証のおかげであった。この保証は、データセンターが稼働し、英国のスタートアップ企業Fluidstackがリースを開始した後に有効となる。事情に詳しい関係者によると、未完成インフラへの懸念を和らげるため、取引開始の約1週間前にTeraWulfの上級管理職がニューヨーク州バッファロー近郊の現地で約40名の潜在的投資家を迎え、3時間以上にわたる質疑応答セッションを行ったという。さらに、債権者は7.75%の利回りを得ることができ、同等格付けの債券の平均利回り5.7%を大きく上回っており、これも取引結果に寄与した。

事情に詳しい関係者によると、暗号資産マイナーCipher Mining Inc.が次のターゲットであり、数十億ドル規模のジャンクボンドを発行する予定で、これらの債券もGoogleによってサポートされる。Morgan Stanleyはこの中で巨額の手数料を得ている。この投資銀行は8月にTeraWulfの転換社債取引でアドバイザリーサービスを提供し、現在Cipherと協力して同様の債券発行を進めている。