MARA Holdings capta $950M para comprar más Bitcoin y recomprar deuda

Conclusiones Clave

• MARA Holdings recaudó $950 millones a través de notas convertibles sin interés para comprar más Bitcoin y para uso corporativo.
• Parte de los fondos también se utilizarán para la recompra de deuda y estrategias financieras como transacciones con compra limitada.

MARA Holdings anunció el lunes que la compañía había completado una oferta de $950 millones en notas senior convertibles a interés cero. Los fondos se utilizarán principalmente para adquirir Bitcoin y apoyar actividades corporativas generales.

MARA Completes Upsized $950 Million Offering of 0.00% Convertible Senior Notes due 2032 https://t.co/QzQhbkDRlH

— MARA (@MARA) July 28, 2025

La oferta fue aumentada desde un objetivo inicial de $850 millones , reflejando una fuerte demanda de inversores institucionales. MARA también otorgó a los compradores iniciales una opción de 13 días para comprar hasta $200 millones adicionales en notas.

MARA recibió aproximadamente $940 millones en ingresos netos después de deducir descuentos y comisiones de los compradores iniciales. De eso, la compañía usó más de $18 millones para recomprar $19 millones en notas convertibles de 2026 y asignó aproximadamente $37 millones hacia coberturas de compra limitada para mitigar la dilución potencial.

Los ingresos restantes se espera que apoyen la estrategia principal de adquisición de Bitcoin de MARA, junto con propósitos corporativos generales. Estos pueden incluir capital de trabajo, adquisiciones estratégicas, expansión de activos y el pago de otras obligaciones pendientes, según indicó la compañía.

MARA actualmente posee aproximadamente 50,000 Bitcoin, valorados en alrededor de $6 mil millones basado en los precios actuales del mercado. La compra anticipada tras la finalización de su oferta de notas está destinada a reforzar su posición como el segundo mayor tenedor corporativo de Bitcoin.